组件0.85元/W只是开始？一线大厂：还要再涨！
光伏产业网讯
发布日期：2026-01-16
核心提示：
这一阵子“抢货潮”，不过是断奶前最后一次哭闹。
随着财政部、税务总局的一纸公告，中国光伏行业长达13年的“退税红利”时代，在这个冬天戛然而止。
1月9日，两部门联合发布公告：自2026年4月1日起，取消光伏等产品增值税出口退税。这意味着，要抢占政策落闸前的最后窗口期，全行业将被迫按下了“加速键”。
巧合的是，这次“断奶”正赶上原材料价格的疯涨周期。
公告发布前后，硅料、银浆价格轮番破顶。多重焦虑的叠加之下，组件价格应声跳涨，个别厂家的发货价已经冲破0.8元/W。一种恐慌的情绪开始在行业内蔓延：贸易商在囤货，工厂在毁约，原本打算放假的产线，正在紧急召回工人……
抢跑4月1日
靴子落地于1月9日，市场的应激反应迅速而剧烈。
公告划定了一个明确的“缓冲期”：4月1日。在此之前报关出口，仍能享受退税；在此之后，这笔利润（占出口销售额9%-13%）将彻底归零。
对利润薄如刀片的光伏出口企业而言，这9%不仅是利润，也是生死线。
据SMM光伏分析师测算，仅退税取消一项，每块210R光伏组件的出口利润就将由正转负，直接蒸发46-51元。
为保住最后的红利，一场“抢出口”的大戏正在上演。
“组件价格天天在涨。”一位经销商无奈表示。1月13日，天合光能国内组件指导价上调至0.85-0.89元/W，高于当前实际成交价20%；1月14日，隆基绿能、TCL中环、正泰（除710外）的组件产品每瓦都上涨0.5分，锁货的爱旭股份产品上涨2分；1月15日最新消息，部分头部厂商的订单报价已突破0.85元/W，而且还要再涨！
此外，海外光伏组件的价格整体也呈上涨趋势，以欧洲市场的例，出口FOB价格已经达到9.8-11欧分，DDP价格达到15欧分。
毁约、涨价，乱象丛生
更疯狂的是“抢货”带来的乱象。
为了在4月1日前把货发出去，许多已经停产的二三线光伏企业紧急复产，原本通知放假的员工被连夜喊回生产线。在销售端，契约精神在巨大的利益面前根本不堪一击。
“一周废掉了3个合同。”一位电池片供应商透露。
因为价格涨得太快，许多厂家宁愿赔付违约金，也不愿按之前的低价合同发货。有的厂家甚至坐地起价，直接告诉客户：要么补差价，要么退款，货是没有的，因为都要优先保证出口。
混乱背后，是市场对未来的极度不确定。行业分析师预测，2026年1至3月，电池组件出口量或将呈翻倍增长。
如果说政策调整是“外因”，那么原材料成本的飙升则是推高价格的“内因”。
过去两年，光伏价格的下跌主要源于产能过剩引发的“内卷”。但现在，即便你想卷，成本也不允许了。
最核心的变量是“银”。
在光伏电池的非硅成本中，银浆占比超过50%，是名副其实的“吞金兽”。
2025年末以来，白银价格一路狂飙，期货和现货价格涨幅均超过130%。截至目前，现货价格已涨至17.19元/克，创下历史新高。
据测算，银浆价格每上涨1000元/kg，电池片成本就要增加约0.01元/W。仅过去半年，光是银价上涨，就让组件成本被动抬升了0.07—0.08元/W。与此同时，硅料价格也在触底反弹。N型复投料的成交均价已从年初的4.15万元/吨，回升至5.92万元/吨，涨幅近30%。
就连铜、铝等大宗商品也跟着涨价。
三方合围之下，组件厂正面临一个尴尬的局面：涨也不是，不涨也不是。某一线品牌的销售人员坦言：“现在大家都在备货，成本压力太大，不涨价根本没法做。”
由此也引发了一个奇特现象：虽然组件价格涨了，但并没有哪家企业因此赚得盆满钵满，大家都在为上游的原材料通胀买单。
低端产能失去市场
对于这次涨价，并非所有人都买账。
比如下游的电站投资商。自“136号文”实施以来，电价机制的调整已经压缩了电站的盈利空间。对于许多央国企投资商而言，严控建设成本是死命令。多家央国企已明确表示：不接受组件涨价。
“本来就算不过账，再涨就没法投了。”一位电站负责人抱怨道。
上下游诉求尖锐对立，正让光伏产业链陷入两难困境。现阶段，除了拥有品牌溢价的龙头敢于试探性报价，多数二三线厂商则根本不敢吭声。
久而久之，这或许就是低端产能失去市场的开始。
支持涨价者认为，这是行业回归理性的表现。
长期以来，中国光伏企业在海外市场陷入了“自杀式”的低价竞争，甚至出现了“用中国财政补贴补贴海外买家”的怪圈。取消出口退税，虽然短期内会带来阵痛，但从长远看，是逼迫中国光伏企业走出“价格战”的泥潭，转向“价值战”。
天合光能的相关负责人就表示，这对头部企业算是个利好，能够加速行业的优胜劣汰和产能出清。
只有当潮水退去，才知道谁在裸泳。而这次，国家直接拔了“泳池”的塞子。
结语
4月1日的钟声敲响后，光伏行业将面临怎样的变局？
一个大概率的事件是：组件价格将告别“白菜价”，至于能否回归“1元/W时代”，还有待观察。
站在企业的角度，如果你生产的是普通的、低效的组件，即便没有退税，价格也涨不起来，结局只有被市场淘汰。但如果你拥有高效电池技术，未来产品将拥有更强的议价权。
彭博新能源财经预测，2026年全球光伏新增装机量预计将出现同比下滑，这将是数十年来首次负增长。在存量竞争的时代，“比谁更便宜”的游戏规则将失效，“比谁更好用”将成为新的生存法则。
对于中国光伏企业而言，这是一次迟到的“断奶”。
在过去的十几年里，出口退税像一辆学步车，支撑着中国光伏产品横扫全球。但现在，孩子长大了，车子必须扔掉。
这一阵子“抢货潮”，不过是断奶前最后一次哭闹。